Kể từ ngày 1/7, nhà đầu tư sở hữu chứng chỉ quỹ liên tục trên 2 năm sẽ được miễn thuế đối với hoạt động chuyển nhượng, đồng thời thuế đánh trên lợi tức cũng được giảm 50%.
Luật Thuế thu nhập cá nhân có hiệu lực từ ngày 1/7 đã bổ sung quy định miễn thuế đối với hoạt động chuyển nhượng chứng chỉ quỹ mở nếu nhà đầu tư nắm giữ liên tục trên 2 năm. Trước đó, mọi giao dịch chuyển nhượng đều phải chịu thuế 0,1% trên giá trị bán, không phụ thuộc vào thời gian sở hữu.
Luật mới cũng hạ 50% thuế thu nhập cá nhân áp dụng với khoản lợi tức từ quỹ đầu tư chứng khoán và quỹ đầu tư bất động sản. Mức thuế được điều chỉnh từ 5% xuống còn 2,5%, góp phần giảm nghĩa vụ thuế cho nhà đầu tư.
Dragon Capital cho rằng việc miễn thuế đối với các khoản đầu tư dài hạn vào quỹ mang lại nhiều lợi ích cho nền kinh tế. Trong góp ý sửa đổi Luật Chứng khoán, công ty nhận định chính sách này sẽ khuyến khích người dân hình thành thói quen tiết kiệm và đầu tư dài hạn, thay vì để nguồn tiền nhàn rỗi. Bên cạnh đó, dòng vốn đầu tư bền vững còn góp phần giảm áp lực lên hệ thống an sinh xã hội, tăng nguồn vốn cho thị trường vốn và giảm sự phụ thuộc vào tín dụng ngân hàng.
So với tiềm năng của thị trường, ngành quản lý quỹ tại Việt Nam vẫn còn khá non trẻ. Theo thông tin được đại diện Bộ Tài chính chia sẻ tại hội nghị phát triển ngành quản lý quỹ vào cuối năm ngoái, cả nước hiện có 43 công ty quản lý quỹ với tổng giá trị tài sản quản lý vượt 800.000 tỷ đồng, cao gấp 7 lần so với năm 2014. Trong giai đoạn này, quy mô tài sản duy trì mức tăng trưởng bình quân khoảng 20% mỗi năm.
Dù vậy, đa số nhà đầu tư cá nhân vẫn ưu tiên tự giao dịch trên thị trường thay vì giao vốn cho các tổ chức quản lý quỹ. Thứ trưởng Tài chính Nguyễn Đức Chi từng nhận định thị trường cần thay đổi cách nhìn của nhà đầu tư, hướng từ tư duy “chơi chứng khoán” sang “đầu tư chứng khoán” với định hướng chuyên nghiệp và bền vững hơn.
“Chúng ta cần thay đổi tư duy của các nhà đầu tư cá nhân, khuyến khích họ giao vốn và tài sản cho các công ty quản lý quỹ chuyên nghiệp trên cơ sở hài hòa lợi ích và cùng chia sẻ rủi ro”, ông Nguyễn Đức Chi phát biểu tại một hội thảo diễn ra đầu năm 2025.
Theo Đề án tái cơ cấu nhà đầu tư và phát triển ngành quỹ đầu tư chứng khoán, Bộ Tài chính đặt mục tiêu nâng số lượng nhà đầu tư sở hữu chứng chỉ quỹ lên 2,5 triệu người trong 5 năm tới và đạt 5 triệu người vào năm 2035. Bên cạnh đó, số lượng quỹ đầu tư chứng khoán được kỳ vọng tăng lên 500 quỹ vào năm 2030, sau đó duy trì tốc độ tăng trưởng khoảng 25% mỗi năm. Tổng giá trị tài sản ròng của các quỹ cũng được định hướng đạt tương đương 5% GDP, trước khi tăng lên mức hai chữ số trong vòng một thập kỷ tiếp theo.
Để đạt được các mục tiêu đề ra, đề án đưa ra nhiều nhóm giải pháp như phát triển đa dạng sản phẩm quỹ đầu tư chứng khoán, mở rộng kênh phân phối và xây dựng thêm các bộ chỉ số mới, gồm chỉ số trái phiếu, chỉ số chứng khoán phái sinh, chỉ số ngành… Ngoài ra, việc giảm thuế cho nhà đầu tư nắm giữ chứng chỉ quỹ dài hạn cũng được đề cập như một biện pháp hỗ trợ phát triển ngành quỹ.
